4685 просмотров

Куда инвестировались средства из ЕНПФ

И сколько денег накопили казахстанцы на пенсии

Фото: Kursiv.kz

По состоянию на 1 января 2020 года объем портфеля пенсионных активов ЕНПФ составил 10 798,3 млрд тенге, сообщает пресс-служба Нацбанка РК.

Денежные средства и финансовые инструменты, номинированные в тенге, составили 7 201,0 млрд тенге, или 66,7%, номинированные в иностранной валюте – 3 597,3 млрд тенге, или 33,3%.

Инвестиции средств из фонда

В соответствии со стратегией инвестирования пенсионных активов ЕНПФ в целях диверсификации инвестиционного портфеля, направленной на обеспечение сохранности и доходности, пенсионные активы инвестируются в различные виды финансовых инструментов по валютам, странам, секторам и эмитентам. Иными словами, этот способ помогает сохранить и сберечь накопления казахстанцев.

Куда вкладывались средства из ЕНПФ

В декабре 2019 года объем инвестирования пенсионных активов, номинированных в тенге, составил 91,5 млрд тенге (без учета инвестиций в инструменты денежного рынка ), в том числе: 

- приобретены ГЦБ Министерства финансов РК на общую сумму 14,9 млрд тенге со средневзвешенной доходностью 9,3% годовых; 

- приобретены облигации АО «Аграрная кредитная корпорация» на сумму 8,6 млрд тенге с доходностью 10,75% годовых в рамках механизма кредитования приоритетных проектов («экономика простых вещей») через БВУ РК и АО «Аграрная кредитная корпорация» на сумму 600 млрд тенге;

- приобретены облигации Европейского банка реконструкции и развития на сумму 58,0 млрд тенге с доходностью, равной инфляции и премии в размере 1,5% годовых;

- приобретены облигации АО «Банк развития Казахстана» на сумму 10,0 млрд тенге с доходностью 11,0% годовых.

Свободные денежные средства в тенге также размещались в краткосрочные инструменты денежного рынка. При этом данные инвестиции не являются стратегической целью инвестирования и осуществляются в рамках управления текущей ликвидностью для поддержания доходности пенсионных активов.

Погашения в тенге

В декабре 2019 года в соответствии со сроком, установленным в проспекте эмиссии, были погашены основные долги по облигациям:

- АО «Ипотечная организация «Баспана» на сумму 15,0 млрд тенге;
- АО «Банк ЦентрКредит» на сумму 10,5 млрд тенге;
- АО «Евразийский Банк» на сумму 9,9 млрд тенге.

В соответствии с условиями, установленными договором банковского вклада, произведено погашение основного долга по вкладам БВУ РК на общую сумму 1,9 млрд тенге.

Инвестиции в иностранной валюте

Пенсионные активы ЕНПФ, номинированные в иностранной валюте, инвестируются в соответствии с общей структурой и стратегией инвестирования валютных активов, установленных Инвестиционной декларацией ЕНПФ.

В декабре 2019 года объем инвестирования пенсионных активов в иностранной валюте составил 23,2 млрд тенге.

В отчетном периоде были приобретены следующие финансовые инструменты:

- ГЦБ Российской Федерации на общую сумму 20,9 млрд тенге со средневзвешенной доходностью 3,0% годовых; 
- ГЦБ Республики Филиппины на сумму 2,3 млрд тенге с доходностью 2,1% годовых.

Свободные денежные средства в иностранной валюте также размещались в краткосрочные депозиты иностранных банков, имеющих рейтинговые оценки не ниже «А-». При этом данные инвестиции не являются стратегической целью инвестирования и осуществляются в рамках управления текущей ликвидностью для поддержания доходности пенсионных активов.

В декабре 2019 года были реализованы ГЦБ следующих стран: США, Бразилии, Индонезии и Мексики на общий объем 130,1 млрд тенге, а также в соответствии со сроками, установленными в проспектах эмиссии ценных бумаг, был погашен основной долг по ГЦБ США на сумму общую 114,1 млрд тенге.

Результаты

Размер начисленного инвестиционного дохода с начала 2019 года составил 699,8 млрд тенге.

Доходность пенсионных активов, распределенная на счета вкладчиков (получателей) в 2019 году, составила 6,57% при инфляции в размере 5,4%. Таким образом, за 2019 год реальная доходность по пенсионным активам ЕНПФ составила 1,17%.
 

banner_wsj.gif

244 просмотра

Как формируется инвестдоход казахстанцев в ЕНПФ

Сумма пенсионных накоплений приблизилась к 12 триллионам тенге

Фото: Kursiv.kz

Согласно информации пресс-службы Единого накопительного пенсионного фонда, с 1 января по 10 июня инвестиционный доход казахстанцев в ЕНПФ составил 438,7 млрд тенге. 

Из пяти месяцев этого года самым «урожайным» на инвестдоход был март. Тогда на счета вкладчиков было зачислено 521,8 млрд тенге. В апреле, мае и начале июня инвестдоход снижался. 

«Начиная с марта 2020 года большое влияние на этот показатель оказывает курс тенге к доллару США. Так, в марте произошло укрепление с 381 до 448 тенге за 1 доллар США. Положительная валютная переоценка пенсионных активов, размещенных в валютные инструменты, повлияла на существенное увеличение чистого инвестиционного дохода по пенсионным активам», – поясняют в пресс-службе ЕНПФ. 

В апреле началось укрепление национальной валюты.

«Соответственно, сложилась отрицательная переоценка пенсионных активов, размещенных в валютные инструменты, что повлияло на снижение инвестиционного дохода», – подчеркивают представители ЕНПФ.

table1.png

Что такое инвестиционный доход

В состав инвестиционного дохода входят: вознаграждения по ценным бумагам (вкладам), доходы в виде рыночной переоценки финансовых инструментов, доходы в виде валютной переоценки, доходы по активам, находящимся во внешнем управлении. 

Во всем мире пенсионные фонды во время падения рынков показывают отрицательный результат. Для того чтобы минимизировать негативные последствия, управляющие диверсифицируют портфели пенсионных фондов, выбирая разные инструменты и валюты.

«С целью минимизации рисков финансовые инструменты диверсифицируются по видам, направлениям инвестирования, в том числе валютам. В настоящее время около 2/3 инвестиций номинированы в тенге и около 1/3 – в иностранной валюте, большая часть последних – в долларах США», – рассказали в пресс-службе ЕНПФ. 

Портфель ЕНПФ 

На конец мая 39,8% средств ЕНПФ было вложено в государственные ценные бумаги (ГЦБ) Казахстана, 15% – в облигации квазигосударственного сектора страны. ГЦБ иностранных государств занимали 15% в портфеле ЕНПФ, 11% – бумаги крупных зарубежных компаний. Остальная часть портфеля – это депозиты в различных банках, акции, активы, находящиеся в управлении. 

Пока деньгами будущих пенсионеров РК управляют четыре крупные зарубежные компании (каждая из которых получила портфель в $220 млн): Aviva Investors, HSBC Global Asset Management, PGIM Limited и Principal Global Investors.

Кто управляет пенсионными накоплениями 

Поступающие на индивидуальные счета казахстанцев пенсионные взносы инвестируются доверительным управляющим – Национальным банком РК. Тот, в свою очередь, вкладывает деньги в финансовые инструменты, нанимает зарубежные управляющие компании. ЕНПФ же ведет учет данных, зачисляет прибыль, занимается выплатами, взыскивает средства компаний-банкротов, в которые вложили деньги управляющие частных пенсионных фондов.   

«Сумма пенсионных накоплений вкладчиков пересчитывается ежедневно, так как стоимость ценных бумаг постоянно меняется», – говорят в фонде. 

Историческая доходность 

Эксперты говорят, что пенсионные накопления – это долгосрочные инвестиции, и анализировать размер инвестиционного дохода целесообразно за период не менее одного года.

«За прошлый год чистый инвестиционный доход, начисленный на индивидуальные счета вкладчиков, составил 641,8 млрд тенге, или 6,57%, при инфляции 5,4%», – напоминают в ЕНПФ. 

table2.png

Ранее сообщалось, что правительство, Национальный банк и Агентство РК по регулированию и развитию финансового рынка намерены позволить казахстанцам самостоятельно распоряжаться частью пенсионных накоплений.

banner_wsj.gif

#Коронавирус в Казахстане

Читайте нас в TELEGRAM | https://t.me/kursivkz

Читайте свежий номер

kursiv_uz_banner_240x400.jpg