1800 просмотров
1800 просмотров

Началась торговля новым индексом EMEA CDS

Индекс, отражающий цены на кредитно-дефолтные свопы (CDS)государств развивающейся Европы, Африки и Ближнего Востока, начал торговаться в эту среду, 20 января, позволяя инвесторам управлять кредитным риском 15 стран из emerging markets

Началась торговля новым индексом EMEA CDS

Началась торговля новым индексом EMEA CDS
Индекс, отражающий цены на кредитно-дефолтные свопы (CDS)государств развивающейся Европы, Африки и Ближнего Востока, начал торговаться в эту среду, 20 января, позволяя инвесторам управлять кредитным риском 15 стран из emerging markets. Индекс iTraxx Sovx CEEMEA, запущенный информационно-финансовым агентством Markit, до этого существовавший как теоретический показатель кредитного риска, теперь превратился в торгуемый инструмент по аналогии с показателем кредитного риска для Западной Европы iTraxx. В течение первой сессии индекс торгуется на уровне 209-210 базисных пунктов, что эквивалентно 2,1 % премии за страхование риска дефолта корзины данных эмитентов. Для сравнения, индекс суверенных эмитентов из Западной Европы SovX торгуется на уровне 78 базисных пунктов.

Markit сообщает, что капитализация рынка CDS, включенных в расчет индекса 15 эмитентов составляет $530 миллиардов. Индекс торгуется с двумя базовыми сроками погашения в 5 и 10 лет. Доли эмитентов в индексе iTraxx Sovx CEEMEA следующие: Россия – 15 %, Турция – 15 %, Венгрия – 8 %, Южная Африка – 8 %, Польша – 6 %, Болгария – 5 %, Румыния – 5 %, Хорватия – 5 %, Чехия – 5 %, Украина – 5 %, Казахстан – 5 %, Абу Даби – 5 %, Катар – 5 %, Латвия – 4 %, Литва – 4 %.
Значимость CDS – кредитных деривативов в процессе управления кредитным риском проявилась наиболее отчетливо после недавних дефолтов Эквадора и украинских компаний, а также реструктуризации обязательств казахстанских банков и эмиратского Dubai World. «Как торгуемый инструмент, тесно коррелирующий с основными индексами облигаций развивающихся рынков, iTraxx CEEMEA может быть использован для хеджирования портфеля в периоды высокой волатильности», – комментируют запуск индекса аналитики Morgan Stanley.

Читайте "Курсив" там, где вам удобно. Самые актуальные новости из делового мира в Facebook и Telegram

kursiv_in_telegram.JPG


Материалы по теме


Читайте в этой рубрике

 

#Коронавирус в Казахстане

Читайте нас в TELEGRAM | https://t.me/kursivkz

kursiv_instagram.gif

Акции и индексы

ИНДЕКС S&P 500
     
 
АКЦИИ
FREEDOM HOLDING CORP
     

Читайте свежий номер

rgo